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危废处置行业:政策明月照蓝海 危废扬帆正当时

2016-12-09 13:27来源:安信证券作者:诸海滨关键词:危险废物危废处理危废处置企业收藏点赞

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“两高”出台史上对危废非法处置的最严惩处司法解释。2013年6月,最高人民法院和最高人民检察院发布关于《关于办理环境污染刑事案件适用于若干问题的解释》(以下简称“解释”),关于危险废物的说明方面,“ 解释” 将危险废物认定为有毒物质;同时对危废的排放和处置实施极为严格的监管,规定非法排放、倾倒、处置危废三吨以上,就被认定为“严重环境污染”,同时规定行为人明知他人无经营许可证或者超出经营许可范围,向其提供或者委托其收集、贮存、利用、处置危险废物,严重污染环境的,以污染环境罪的共同犯罪论处。“解释”将倒逼危废产生企业委托拥有危废处理资质的危废处置企业进行危废处理,扩大正规危废处置的市场规模。

新环保法:“监管放权+加强考核”双刃剑,强化政府监管权力并督促政府加强监管力度,倒逼企业守法。2014年4月,全国人大常委会修订通过新版《 环境保护法》,并于2015年1月1日起开始实施。新环保法一方面授予各级政府、环保部门许多新的监管权力,环境监察机构可以进行现场检查,授权环保部门对造成环境严重污染的设施设备可以查封扣押,对超标超总量的排污单位可以责令限产、停产整治。同时,新环保法也加强了对环保部门自身的严厉行政问责措施,将环保绩效纳入了环保部门相关人员的考核,并建立了环境破坏终身追究责任。针对企业,新环保法极大地提高了违法成本, 设计了罚款的按日连续计罚规则;针对未批先建又拒不改正、通过暗管排污逃避监管等违法企业责任人,引入治安拘留处罚;构成犯罪的,依法追究刑事责任。

行业壁垒高, 短期扩张难实现,终端处置资源构成终极壁垒

危废处置行业拥有较高的行业壁垒, 主要壁垒包括:资质壁垒, 技术壁垒, 资金壁垒。在资质壁垒方面,根据《 危险废物经营许可证管理办法》,从事危险废物收集、贮存、处置经营活动需要获得危险废物经营许可证。危险废物经营许可证按照经营方式划分,分为危险废物收集、贮存、处置综合经营许可证和危险废物收集经营许可证。

领取危险废物综合经营许可证的单位,可以从事各类别危险废物的收集、贮存、处置经营活动;领取危险废物收集经营许可证的单位,只能从事机动车维修活动中产生的废矿物油和居民日常生活中产生的废镉镍电池的危险废物收集经营活动。

新的危废处置项目需要申请危险废物经营许可证,而危废经营许可证从审批到获得资质并投产运营需要等待较长时间,至少三年,以四至五年以上为常态。虽然2013年以后,环保部将危废经营许可证的审批下放到了省级环保部门,意在加快审批进度,但是危废经营许可证发放的数量增长较过去并没有加快,这使得行业外企业想要通过内生式发展进入危废处置行业较为困难,而行业内危废处置的终端资源如填埋场、焚烧厂等稀缺性显现。我国危废经营资质发放情况的最新数据来自2015年10月份发布的《2014年全国环境统计公报》,2014年全国拥有危废经营资质的企业共有1921家。

在资金壁垒方面,危废处置项目往往需要一笔数额较大的初期固定资产投资,据智研咨询数据显示,总容量为30万吨的填埋处置设施通常需要约人民币1亿元的初步投资,此外危废处置项目从申请、建成到最后投产运营,投资周期较长,因此需要危废处置企业拥有一定的资金实力。从资质和资金壁垒可以看出,掌握了危废处置的终端资源(如焚烧厂、填埋场等)的企业往往掌握了其他企业不具备的核心资源,因此在市场竞争中能够获得竞争优势,可以说终端处置终端资源是危废处置行业的终极壁垒。

在技术壁垒方面,危废具有腐蚀性、毒性、易燃性、反应性、感染性等一种或几种危险特性,这对危废处置技术的安全性提出较高要求。同时危废种类繁多,多达46个大类,479 种,一个产生危废的工业生产流程一般会产生3到6个左右大类的危废, 这对危废处置企业的处置能力和技术水平有较高的要求,一般来说,拥有更全危废处置资质并能覆盖客户产生的所有危废的企业更容易吸引客户并在行业内立足。

需求缺口大, 实际危废产生量远高于统计量,危废处置供需失衡

危废产生量官方统计数字模糊不清

关于我国危废的产生量,官方统计数据间有较大差异。目前,对我国危废产生量的官方来源统计数据有《中国环境统计年鉴》(以下简称“统计年鉴”)和《 全国环境统计公报》(以下简称“统计公报”) 等。根据《 中国环境统计年鉴》数据,2007年全国危险废物产生量1079万吨。 然而, 根据环保部、国家统计局和农业部2010年发布的《 第一次全国污染源普查公报》(以下简称“普查公报”) 对2007年度污染源的普查情况,2007 年工业源中危险废物产生量却有4573.69万吨,普查公报统计的工业危废产生量是统计年鉴中危险废物产生量的 4.33倍。

统计年鉴在2011年前后对危废产生量的口径进行了了调整,因此我们估算了调整统计口径之后的2007年危废产生量。2011年之前,年产生危废10千克以上才被纳入统计公报统计口径,2011年之后,年产生危废1千克就要被纳入统计,统计口径变化使得统计年鉴的统计的危废产生量在2011年激增,2011年危废产生量为3431万吨,而2010年只有1587万吨。因此,按照1千克以上危废就纳入统计的标准,初步估算2011年前1千克以上危废的危废产生量为官方数字的2到3倍, 因此按照2011年后的统计口径估计,2007年的危废产生量在2158万吨到3237万吨之间,但是,和普查公报的数据比较,仍有1300万吨的差距。

从另外一个角度考虑,根据2011年后调整的统计口径,统计年鉴显示2011年后全国的危废年产生量位于3100万吨至3700万吨之间,随着国民经济的发展及工业化水平提升,全国危废年产量保持较为稳定增长的趋势。即便如此,统计年鉴显示2014年全国危废产生量为3634万吨,较普查公告2007年的统计数据 4573.69万吨低900多万吨。可以说环境统计年鉴的数据难以真实反映全国危废产生量。

延伸阅读:

危废处置行业市场报告:危废开启“黄金时代” 跑马圈地进行时 

原标题:新三板危废处置行业专题:政策明月照蓝海,危废扬帆正当时
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